NAB, fi dan masa tutup pesanan dana: contoh pengiraan lengkap

NAB seunit ialah nilai aset bersih dana dibahagi unit beredar. ETF di bursa boleh mempunyai harga pasaran berbeza. Penilaian dan fi pesanan dana bergantung pada peraturan produk.

Memahami syarat

NAB keseluruhan dana ialah aset ditolak liabiliti. NAB seunit membahagikan hasil tersebut dengan unit beredar. Dana andaian mempunyai aset 1,010,000, liabiliti 10,000 dan 100,000 unit. Aset bersih ialah 1,000,000 dan NAB seunit 10. NAB kecil tidak bermakna murah dalam penilaian saham, sementara NAB besar tidak semestinya mahal. Pecahan unit, agihan dan sejarah dana boleh mempengaruhi angka.

Dana terbuka lazimnya menggunakan NAB terhitung berikut yang terpakai menurut peraturannya, bukan harga rundingan langsung di bursa. ETF yang didagangkan mempunyai harga pasaran yang boleh berbeza daripada NAB; jurang harga beli-jual dan kos transaksi juga berkaitan. Semak struktur produk dahulu. NAB terbaru pada skrin mungkin merujuk penilaian terdahulu dan tidak semestinya harga pesanan yang dihantar sekarang.

Contoh pembelian menganggap bajet keseluruhan 10,000 dan fi masuk 1% daripada bajet tersebut. Fi ialah 100, jumlah dilabur 9,900 dan NAB akhir 10 memberikan 990 unit. Asas fi ini ialah andaian; dana sebenar boleh menggunakan asas lain, menambah fi di luar bajet, mengecualikannya atau membundarkan unit berbeza. Contoh penebusan berasingan bagi 100 unit pada NAB 10.50 memberikan hasil kasar 1,050. Fi andaian 1% daripada hasil itu ialah 10.50, meninggalkan 1,039.50 sebelum kos atau cukai lain.

Masa tutup menentukan pesanan yang layak bagi penilaian tertentu, bukan jaminan harga segera atau penerimaan tunai. Bayangkan masa tutup 14:00. Pesanan lengkap dengan dana disahkan pada 13:50 mungkin layak menurut syaratnya; pesanan 14:10 mungkin berpindah kepada penilaian layak kemudian. Semak zon masa, tarikh tutup pengedar, cuti, pengesahan bayaran dan pesanan tidak lengkap. Kos berulang mungkin sudah tercermin dalam NAB, jadi jangan tolak sekali lagi. Bandingkan pengakuan pesanan dengan pengesahan akhir.

Perbandingan dan contoh

Senarai semak sebelum membuat keputusan

• Kenal pasti dana terbuka atau ETF dan kelas unit tepat.
• Sahkan tarikh penilaian, zon masa, masa tutup, syarat dana dan jadual penyelesaian.
• Tanya asas fi dan sama ada termasuk bajet, ditambah atau sudah dalam NAB.
• Anggap nilai skrin sebagai indikatif sehingga unit dan harga akhir disahkan.

Gunakan dokumen rasmi terkini bagi produk yang tepat dan simpan tarikh dokumen bersama nota anda. Risalah, ulasan atau ringkasan membantu menyediakan soalan tetapi tidak menggantikan terma kontrak. Jika dua dokumen kelihatan bercanggah, tanya penyedia versi yang terpakai dan minta penjelasan bertulis. Jangan hantar dokumen pengenalan atau maklumat akaun kepada pihak yang belum disahkan.

Soalan lazim

Adakah NAB ketika menekan beli harga akhir?

Tidak semestinya. Ia mungkin nilai terdahulu atau indikatif. Peraturan urus niaga menentukan penilaian yang terpakai, yang mungkin belum diketahui ketika pesanan dihantar.

Adakah sebelum masa tutup bermakna tunai diterima segera?

Tidak. Penerimaan, penilaian, pengesahan dan penyelesaian tunai ialah langkah berbeza. Baca jadual termasuk cuti atau syarat penggantungan.

Artikel ini memberikan pendidikan kewangan umum. Ia tidak menilai keadaan peribadi anda dan tidak menggantikan kontrak atau peraturan tempatan. Semua angka contoh adalah andaian untuk menerangkan kaedah. Sumber berasal dari bidang kuasa yang dinyatakan; prosedur undang-undangnya tidak terpakai secara automatik di Malaysia.

Sumber dan skop

• SEC Investor.gov (US): Net asset value
• SEC Investor.gov (US): Mutual funds and ETFs
• SEC Investor.gov (US): Fund fees and expenses

Membaca lembaran fakta dana: mandat, penanda aras, kelas dan fi

Baca lagi di TrustFinance Blog